ერთი მიდგომა ტრადიციული დაფინანსებით ხორციელდება . ბევრი დაიწერა SBA 7 (a) სესხის პროგრამაზე, რომელიც უზრუნველყოფს მცირე ბიზნესისთვის გარანტირებული სესხებს.
თუმცა, კიდევ ერთი მიდგომაა პარტნიორის, ან ერთი ან მეტი ინვესტორის პოვნა , რომელიც გარიგებაში ინვესტირებას სურს.
პარტნიორების შემოყვანა ხშირად უფრო ძვირია, ვიდრე ტრადიციული სესხი - ინვესტორები უფრო მაღალ შემოსავალს ითხოვენ თავიანთი ინვესტიციების სანაცვლოდ მათი ფულის განთავსებაზე - მათ ასევე შეუძლიათ გარკვეული ცოდნა ან უნარ-ჩვევები მოიტანონ, დამატებითი ღირებულების მიღებისას. ან, ინვესტორის ფული შეიძლება იყოს ერთადერთი ფულადი სახით, თუ ამ ვარიანტის სარგებლიანობა თვითმხილველია. ეს სტატია განიხილავს სხვადასხვა ტიპის ბიზნეს სუბიექტებს და ზოგიერთ ბიზნეს სტრუქტურის საგადასახადო მახასიათებლებს.
ფონის
იურიდიული პირები იმართება და არსებობს სახელმწიფო კანონმდებლობით. თითოეულ სახელმწიფოს აქვს საკუთარი წესები, რომლებიც ეხება კორპორაციებს, ზოგად პარტნიორებს, შეზღუდულ პარტნიორებს, შეზღუდული პასუხისმგებლობის საზოგადოებებსა და სხვა სახელმწიფოებს, და სახელმწიფო სამართალს, თუ როგორ იმართება ერთეული, ასევე ერთეულსა და მის მფლობელებს შორის ურთიერთობა .
მიუხედავად იმისა, თუ როგორ იმართება ბიზნესი კანონმდებლობის მიზნებისთვის, IRS- ი მას "უგულვებელყოფს" მისი მფლობელებისგან განსხვავებულ ერთეულს, ან განიხილავს როგორც პარტნიორობას, ასევე კორპორაციას საგადასახადო მიზნებისთვის.
კორპორაცია ან ორგანიზაცია, როგორც "კორპორაცია" ან "ასოციაცია" საგადასახადო მიზნებისათვის, შეიძლება დაიბეგროს როგორც "C" კორპორაცია ან "S" კორპორაცია. არაინკორპორატირებული პირი, მაგალითად, საერთო პარტნიორობა, შეზღუდული პარტნიორობა, ან LLC, იბეგრება როგორც პარტნიორობა, მაგრამ შეიძლება დაარწმუნა, რომ კლასიფიცირდება, როგორც "ასოციაცია" და დაიბეგრება კორპორაცია.
მნიშვნელოვანია განიხილოს ეს განსხვავებები დაგეგმვის ეტაპზე, რადგან ისინი შეიძლება იყოს მნიშვნელოვანი, თუ როგორ პარტნიორობა ან საინვესტიციო ურთიერთობა საბოლოოდ სტრუქტურა.
კორპორაციები
კორპორაციები - ხალხის მსგავსად - საკუთარი საკუთრება, შედიან საკუთარ კონტრაქტებში და განახორციელონ ბიზნესი საკუთარი. კორპორაცია არის ხელოვნური პირი და მფლობელები, როგორც წესი, ფლობენ კორპორაციაში "წილის აქციებს" - თითოეული წილი, რომელიც კორპორაციაში ინტერესს წარმოადგენს.
აქციონერის მიერ წილის აქციებისა და აქციების სახეობა განსაზღვრავს აქციონერის უფლებას დივიდენდების და დისტრიბუციის მიღების უფლება. კორპორაციის აქციონერები მხოლოდ ერთი საფეხურით სარგებლობენ საერთო აქციებით: ეს არის აქციები, რომლებიც კენჭისყრასა და განაწილებაზე ვრცელდება. კორპორაციის ერთზე მეტ აქციებთან კორპორაციის აქციონერებს შეიძლება ჰქონდეთ საერთო წილი (რაც, როგორც წესი, აქვს სრული კენჭისყრის უფლება) და / ან სასურველი საფონდო (რაც, როგორც წესი, უფრო შეზღუდული ხმის უფლებით სარგებლობს, მაგრამ იხდის უმაღლესი და უფრო რეგულარული დივიდენდებს და ლიკვიდაციისას სასურველი აქციონერთა ინვესტიცია, სანამ აქციონერები მიიღებენ ლიკვიდაციას დისტრიბუციას).
საფონდო კლასები შეიძლება დაყოფილი იქნეს სერიით, თითოეული სერიით, რომლებსაც აქვთ განსხვავებული დივიდენდი და ლიკვიდაციის უფლებები და სხვა სერიებთან დაკავშირებული პრეფერენციული უფლებები.
მაგალითად, კორპორაცია შეიძლება ჰქონდეს სერია სასურველი საფონდო თითოეული წილით, რომელთა წლიური 5% წლიური, კუმულატიური დივიდენდი და ლიკვიდაციული განაწილება თანაბარი ღირებულების ტოლია, ხოლო სერია B სასურველი წილი თითოეულ წილით 3% წლიური, კუმულატიური დივიდენდისა და ლიკვიდაციის განაწილება თანაბარი მნიშვნელობისაა. თუ ყველა კორპორაციის ქონება უნდა გაიყიდოს და გაყიდვის თანხა არ იყო საკმარისი იმისათვის, რომ სრულად გადაიხადოს წარსული დივიდენდები და ლიკვიდურობის დისტრიბუცია, მასში შეტანილი სტატიების შედგენა ან წარდგენის სერტიფიკატი განსაზღვრავს თუ არა სერია A ან სერია B აქციონერები გადახდილი პირველი. თუ სერია A პირველად გადაიხადა, მაშინ ჭარბი გადაიხდით სერიის B აქციონერებს და ასე შემდეგ. საერთო აქციონერები, როგორც წესი, მიიღებენ გადახდას ბოლოზე, პროპორციულად გაზიარებენ ყველა იმ შემოსავალზე, რაც მას შემდეგ, რაც სასურველია აქციონერები სრულად გადაიხდიან.
ინვესტორებისთვის სასურველია, რომ სასურველი საფონდო იყოს. ასევე მნიშვნელოვანია აღინიშნოს, რომ "S" კორპორაციამ შეიძლება მხოლოდ ერთი საფეხური. კორპორაციის სახით გადახდილი პირი, შესაბამისად, ვერ შესთავაზებს ინვესტორებს სასურველ წილს და კვლავ სარგებლობს საგადასახადო მოდელის "S" კორპორაციის სახით. ამ მიზეზით, თქვენ შეიძლება განიხილონ, ნაცვლად, შექმნან შეზღუდული პარტნიორობა ან LLC დაიქირავეს, როგორც პარტნიორობა. როგორც საგადასახადო შეღავათები, როგორც წესი, უფრო მეტი მოქნილობაა მოგებასა და ზარალზე გაყოფისას და ნაკლები ოპერაციული ფორმალობები აქვთ.
პარტნიორები
მიუხედავად იმისა, რომ პარტნიორებისა და LLC- ები ზოგადად განიხილავენ თავიანთ მფლობელებს, რომლებიც ამჟამინდელ საგადასახადო კანონმდებლობაშია, მათ ზოგჯერ განიხილავენ თავიანთი მფლობელებისგან (სუბიექტის მიდგომა) და ზოგჯერ მათი მფლობელების აგრეგირება (საერთო მიდგომა). ეს melded მიდგომა ხდის პარტნიორული საგადასახადო ძალიან განსხვავდება კორპორაცია საგადასახადო.
პარტნიორული საგადასახადო პრინციპების მიხედვით, თითოეული პარტნიორი ჰყავს თავისი "კაპიტალის ანგარიში", რომელიც გაზრდის პარტნიორული წვლილისა და დისტრიბუციის თანხის ოდენობას პარტნიორული შემოსავლისა და მოგების გაზრდისა და მცირდება პარტნიორისა და პარტნიორის დისტრიბუციის წილის მიხედვით პარტნიორობის დანაკარგების შესახებ. პარტნიორული შეთანხმება გულისხმობს, თუ როგორ გაიზიარებენ პარტნიორები მოგებას და ზარალს.
მრავალ პარტნიორულ პარტნიორებში პარტნიორებს აქვთ მარტივი გაზიარების შეთანხმებები, რომელთა საერთო კაპიტალი, მოგება და ზარალი ერთნაირია. (მაგალითად, თითოეული პარტნიორი ხელს უწყობს დედაქალაქის 50% პარტნიორობას, თითოეული პარტნიორი უფლებამოსილია პარტნიორული შემოსავლის 50% -ს, მოგებასა და ა.შ. და თითოეულ პარტნიორს ექვემდებარება ხელმისაწვდომი ნაღდი ფულის 50% ხანდაზმულობის ტიპები ზოგჯერ მოხსენიებულია, როგორც "სწორი" ან "ვერტიკალური ნაჭერი" საკუთრების ინტერესებისა და ამ ტიპის განაწილება ზოგადად არ პოვებს საგადასახადო შეღავათებს.
საპარტნიორო საგადასახადო აღრიცხვის თანმიმდევრულობის გამო, პარტნიორული შეთანხმებები შეიძლება დაწერონ, რათა განისაზღვროს მხარეების სურვილით განსაზღვრული ეკონომიკური გაზიარების მოწყობისა და რისკის გაზიარების მიუხედავად. წლების მანძილზე შემუშავდა უფრო რთული სტრუქტურები და უფრო საერთოა იმის დანახვა, თუ რას იცნობენ პარტნიორული შემოსავლის, მოგების, ზარალის ან პარტნიორების გამოქვითვის "სპეციალური ასიგნებები". მაგალითად, საპარტნიორო ხელშეკრულება შეიძლება გამოყოს ყველა ამორტიზაციის გამოქვითვა ერთ პარტნიორზე, ხოლო შემოსავლები, მოგება და დანაკარგები პარტნიორებს შორის მჭიდროდ იზიარებენ. პარტნიორობა ორ განყოფილებასთან ერთად, პარტნიორი A (მართვადი პარტნიორების მიერ) და განყოფილების B (მართვადი პარტნიორი B), შესაძლოა გამოყოს პარტნიორ A- ის ყველა მოგება და ზარალი და განყოფილების ყველა მოგება და ზარალი B- ს პარტნიორი ბ
განსაკუთრებული განაწილება ექვემდებარება პატივს, თუ ისინი განისაზღვრება "მნიშვნელოვანი ეკონომიკური ეფექტი". თუ IRS განსაზღვრავს, რომ განაწილება არ გააჩნია მნიშვნელოვანი ეკონომიკური ეფექტი, ის reallocate შემოსავლის ან ზარალის ასახავს რა IRS მიიჩნევს შესაბამისი გათვალისწინებით პარტნიორის ინტერესი პარტნიორობით, რომელსაც შეუძლია შექმნას მოულოდნელი და გაუთვალისწინებელი საგადასახადო შედეგები.
ამ ტიპის ასიგნებები, თუმცა, შეიძლება გაუცრუებ ინვესტორები, თუ ისინი გამოიწვევს ლიკვიდაციის დისტრიბუციის განსხვავებით, ვიდრე მოსალოდნელი იყო. 1990-იანი წლების დასაწყისიდან გამომდინარე, ახალი შედგენის ახალი მიდგომა წარმოიშვა დისტრიბუციის მიმართ, ვიდრე საგადასახადო ასიგნებები. ახალი მიდგომა (ზოგჯერ მოხსენიებული "მიზნობრივი განაწილება" ან "იძულებითი განაწილება" მიდგომა) პარტნიორული შეთანხმებები უკავშირდება პარტნიორების დისტრიბუციის პროცენტებს და დაეყრდნოს პარტნიორობის CPA- ს სათანადო საგადასახადო ასიგნებების დასადგენად, ისე, რომ თითოეული პარტნიორის საბოლოო კაპიტალი ბალანსი შეადგენს რა უნდა გაითვალისწინოს პარტნიორობა ლიკვიდაცია განაწილების ჩანჩქერის შესაბამისად და უზრუნველყოს, რომ თითოეული პარტნიორის კაპიტალის ანგარიში ნულამდე შემცირდეს.
განაწილების ჩანჩქერის დებულება შეიძლება ითვალისწინებდეს მაგალითად, რომ ფულადი სახსრები განაწილდება 80% პარტნიორ A- დან და 20% -მდე პარტნიორი B- მდე, სანამ პარტნიორი A- ს თანხის საერთო ოდენობის 100% 70% პარტნიორ A და 30% პარტნიორი B- მდე, სანამ პარტნიორი A- მა მიიღო საერთო დისტრიბუცია 200% -იანი წილის თანაბარი თანხა, შემდეგ 60% პარტნიორ A- დან და პარტნიორი B- დან 40% -მდე პარტნიორი აიღო საერთო დისტრიბუცია თანხის 300 პროცენტთან, რაც მისი თავდაპირველი წვლილისა და სხვა . ინვესტორები, როგორიცაა ეს შეთანხმებები, რადგან უფრო ადვილად იგებენ და აწარმოებენ უფრო კონკრეტულ შედეგს. ისინი იურისტებსა და CPA- ს ცოტა ნერვიულობენ, რადგან IRS- მა არასდროს გამოუშვა მათ ხელმძღვანელობა, და არსებობს შეშფოთება, რომ მიზნობრივი თანხები არ შეიძლება ჰქონდეს მნიშვნელოვანი ეკონომიკური ეფექტი. მაგრამ ისევ, ბიზნესმენები ურჩევნიათ მათ და, აქედან გამომდინარე, სავარაუდოდ აქ დარჩენა.
კორპორაციებისგან განსხვავებით, პარტნიორობა არსებითად არის გასავლელი საგადასახადო სუბიექტები. მიუხედავად იმისა, თუ როგორ იზიდავს მოგება და ზარალი, გამოყოფილი საგადასახადო საკითხი გაივლის პარტნიორულ დონეზე.
დასკვნა
შესაბამისი ბიზნეს სუბიექტის შერჩევა მოიცავს კორპორატიული და პარტნიორობის კანონმდებლობის ფრთხილად საგადასახადო დაგეგმვასა და გაგებას. გარდა ფედერალური საგადასახადო კანონმდებლობისა, ყოველ სახელმწიფოს აქვს საკუთარი წესები ორგანიზაციისა და მმართველობის შესახებ, ისევე როგორც საკუთარი საგადასახადო სისტემა (რომელიც არ ემთხვევა ფედერალურ საგადასახადო სისტემას).
რაც ყველაზე მნიშვნელოვანია, მნიშვნელოვანია ინვესტორის ტიპის გაცნობიერება, რომელსაც ეძებთ და გესმით ინვესტორის მადლი და მოლოდინი, რომელთა გაცნობიერებაც გსურთ. არ არსებობს ერთი ზომის შეესაბამება - ყველა სტრუქტურა, როდესაც საქმე ეხება ინვესტიციას, მაგრამ კარგია მოემზადოს საკუთარი თავი და გამოიყურებოდეს ინვესტიცია თქვენი თვალით ღია.
Mullin Russ Kilejian არის იურიდიული ფირმის იურიდიული ფირმა, რომელიც დაფუძნდა 2003 წელს. ფირმა ფილიალის სამართლის სფეროში აღიარებულია და კორპორატიული, საგადასახადო, დასაქმების, სასაქონლო ნიშნის, ტექნოლოგიებისა და კომერციული სამართალწარმოების სფეროში იურიდიულ მომსახურებას სთავაზობს. Cheryl Mullin იკავებს JD- ს, Widener University Law School- ისა და LL.M- ის საგადასახადო კოდექსში სამხრეთ მეთოდისტური უნივერსიტეტის Dedman სამართლის სკოლა. მას შეუძლია მიაღწიოს cheryl.mullin@mrkpc.com.